Este es probablemente el artículo menos glamoroso del blog y, al mismo tiempo, el que más disgustos puede evitarte. La razón: mucha gente en México opera con brókers extranjeros creyendo que, como nadie le retiene nada, no hay nada que declarar. Es exactamente al revés. Que no te retengan significa que la responsabilidad completa es tuya.
Antes de entrar: no soy contadora. Esto es divulgación para que sepas qué preguntar y qué guardar; la declaración concreta la debe revisar un contador.
Lo primero: no todo el trading tributa igual
Aquí está la confusión que origina casi todos los errores. En México conviven dos regímenes muy distintos según dónde y con quién operas:
| Bolsa mexicana vía casa de bolsa | CFDs / forex con bróker extranjero | |
| Fundamento | Artículo 129 de la Ley del ISR | Capítulo IX (demás ingresos), artículo 142 fracción XIV |
| Tasa | 10% definitivo sobre la ganancia | Tarifa progresiva: de 1.92% hasta 35% |
| ¿Te retienen? | Sí, la casa de bolsa lo hace automáticamente | No. El bróker extranjero no es intermediario autorizado por la CNBV |
| Comprobante | Constancia anual de tu intermediario | No hay CFDI: dependes de tus estados de cuenta |
La diferencia es grande y sorprende a mucha gente: la tasa preferencial del 10% aplica a operaciones en mercados reconocidos a través de intermediarios autorizados en México. Los CFDs y el forex con brókers del extranjero no cumplen esa condición, así que caen en la tarifa progresiva general, que puede llegar al 35% según tu nivel total de ingresos del año. Ese es otro ángulo del mismo tema que traté en ¿Es legal el forex en México?: legal sí, pero con reglas propias.
El tipo de cambio: el detalle que casi todos hacen mal
Tus operaciones están en dólares y tus impuestos en pesos, así que hay que convertir. Y aquí no vale el tipo de cambio que muestra tu plataforma ni el que buscaste en Google: el Código Fiscal establece usar el tipo de cambio que publica el Banco de México en el Diario Oficial de la Federación, correspondiente al día hábil bancario inmediato anterior al cierre de la operación.
Traducción práctica: por cada operación cerrada necesitas registrar la fecha, el resultado en dólares y el tipo de cambio del DOF de ese día. Suena tedioso porque lo es — y por eso el consejo más útil de todo este artículo es que lleves ese registro desde tu primera operación, no en abril del año siguiente cuando tengas 400 movimientos que reconstruir.
Cuándo se paga
- Pagos provisionales: los ingresos de este capítulo generalmente requieren pagos provisionales; la regla general apunta al día 17 del mes siguiente, y para ingresos esporádicos, dentro de los 15 días siguientes a obtenerlos. Tu contador te dirá cuál aplica a tu caso.
- Declaración anual: las ganancias de 2026 se declaran entre el 1 y el 30 de abril de 2027.
Ojo con esto: el hecho de que no te hayan retenido nada durante el año no elimina la obligación de haber hecho los pagos provisionales. Es uno de los descuidos más comunes y de los que más recargos generan.
Qué documentación necesitas guardar
- Estados de cuenta mensuales del bróker (descárgalos, no confíes en que estarán disponibles para siempre).
- Historial completo de operaciones, con fechas de apertura y cierre.
- Registro del tipo de cambio del DOF usado en cada conversión.
- Comprobantes de depósitos y retiros hacia y desde tu cuenta bancaria mexicana.
Como el bróker extranjero no puede emitir CFDI, esos documentos son tu soporte ante el SAT. Guárdalos en una carpeta ordenada por año; tu yo del futuro te lo va a agradecer.
Un ejemplo para dimensionar
Sobre una ganancia anual de alrededor de $268,000 pesos por operaciones con CFDs, el ISR resultante ronda los $37,000 pesos — una tasa efectiva de aproximadamente 13.9%. Menos que el 35% marginal que asusta en la tabla, porque la tarifa es progresiva y se aplica por tramos, pero bastante más que el 10% definitivo de la bolsa mexicana. Ese diferencial merece entrar en tus cuentas antes de decidir dónde operar, no después.
¿Y las criptomonedas?
Mismo principio: las ganancias por compraventa de activos virtuales se declaran, y los exchanges —sobre todo los extranjeros— no te retienen ni te emiten constancia mexicana. Descarga tu historial periódicamente. Sobre cómo verificar la figura legal de tu plataforma escribí en Qué es un exchange y cómo saber si está regulado en México.
Lo que yo haría (y hago)
Tres cosas, en este orden. Primero, una hoja de cálculo desde el día uno con fecha, operación, resultado en dólares, tipo de cambio del DOF y resultado en pesos; se llena en dos minutos por operación y te ahorra semanas después. Segundo, un contador que haya visto casos de inversiones en el extranjero — no cualquiera está familiarizado con este capítulo. Y tercero, considerar el costo fiscal como parte del rendimiento real: una estrategia que rinde menos pero tributa al 10% puede dejarte más en el bolsillo que otra que rinde más y tributa al 30%. Es el mismo razonamiento que aplico a las comisiones en Qué es un bróker.
Fuentes consultadas
- Rankia México — Cómo declarar las ganancias por trading de CFD ante el SAT en 2026
- Rankia México — Impuestos para traders en México: cómo se pagan y declaran en 2026
- Rankia México — Cómo declarar inversiones en el extranjero ante el SAT
- SAT — Servicio de Administración Tributaria (sitio oficial)
Este artículo es contenido educativo de divulgación y refleja mi lectura de la normativa vigente al momento de escribirlo. No soy contadora ni asesora fiscal, y esto no sustituye la asesoría de un profesional. La legislación fiscal cambia y cada situación personal es distinta: antes de presentar cualquier declaración, consulta a un contador público certificado o directamente al SAT.